20240823盤後 - 周末做價強翻紅

現貨

美股(費半/ND)大跌，台股現貨開盤並沒有想像中的弱，金融撐盤+高價股強勢，盤中2317帶領11:30開始急拉至翻紅，1點過後雖回落但尾盤刻意做價硬收紅。

價差

開盤現貨未跟跌夜盤，早盤仍維持40~50點逆價差，11:30期貨突然急拉瞬間收斂價差(現貨僅小漲)，領先翻紅甚至拉出20點正價差。1點過後正價差收斂至尾盤期下現上現貨偷拉尾盤，再度回到-20點左右價差。

TSMC ADR

ADR下跌2.92%但台積電現貨並未非常弱勢，10:30:52連續150張賣單942~939後爆量V轉，緩步走高甚至配合大盤翻紅，為指數刻意撐盤，恐補跌。

籌碼分析

三大法人

外資小幅賣超19.51億，投信自營動作均不大。

小台散戶

三大法人全數偏空，散戶仍偏多。

微台散戶

8/15起外資加入戰局，原本上月偏多的自營在週三換倉後全面翻空，小台/微抬散戶同步與法人對做。

P/C ratio稍微下降，籌碼趨於中性

CALL量大交易落在22200~22300，PUT成交量及量大原本都在21800，但V轉後成交量密集上升到22000，看似21800在下周結算前有強力支撐。

外資選擇權偏向空方，金額-2.24億小幅減少。

自營選擇權PUT由賣方轉為買方，買價內+賣價外CALL / 賣價內+買價外PUT空頭價差方交易但金額卻為正2.42億(小幅下降)，契約金額約略與外資互補。策略相當詭異。

技術分析

日線級別

急殺台指跌停後隔天8/6從低點18336反彈到8/20高點的22578，回跌0.191%位置在21863.25。均線21767/21861三線支撐，不跌破不轉弱。上方壓力則有高點及22558的均線壓力。

MACD仍強勢，KD則向下交叉。(多方勢)

60分K線

0.191%位置21863有守，多方趨勢。22257壓力無法攻克則回測均線21960並再次向下，KD/MACD均為多頭。(多方勢)

30分K

均線22266壓力蓋頭，22178~22181無法站穩回測22070，跌破轉空再回測0.191%位置21863。MACD多方趨勢，KD高檔出現彎頭。(多方末端準備轉弱?)

15分K

下降趨勢線上緣壓力被突破，上方均線22247震盪，高檔無反壓。平行三角整理線22046若破則21995支撐，再破則回測21765昨夜低。

MACD/KD多頭趨勢看似轉弱。(多方勢變盤?)

5分K

8/20反彈高點22578回跌至昨夜盤21765，0.5%處22172站上挑戰0.618%位置22268(大壓)，雙線支撐22073~22050。MACD多方勢背離。(緩步軋)

夜期9:30從漲150點起跌，11:10急殺3波至21765(跌300)後止穩，下緣21800~21850橫盤收跌。

早盤直接上跳且現貨不弱，盤中期貨瞬間-40~50點逆價差收斂翻紅帶動現貨向上，甚至翻正價差20點硬拉現貨同步翻紅。早盤先拉金融再靠尾盤偷拉硬扭轉趨勢，量縮緩漲人工盤。

法人期貨同步做空但現貨並無大幅賣超，台幣強升抵銷台股走弱動能。