投資 10 年會太久嗎？靠這「兩點」被動收入翻 10 倍｜華倫老師

作者：華倫老師

    筆者為國立大學研究所畢業，月薪五萬，在20幾年前而言，算是不錯的收入，除了白天正職的工作，我每天晚上還在文理補習班兼職，賺1個小時約800元~1000元的鐘點費，週六週日也不例外，當時只想盡速存到人生的第一桶金。

    然而長期勞累導致肝功能出現問題，被迫辭掉白天工作，進行一段長時間的修養，只留下晚上習班的教職工作，後來身體逐漸恢復，白天的時間就去學校代課，當起名符其實的「流浪教師」，沒想到因此流浪了15年…，但是流浪15年之後，我退休了，成為存股達人—華倫老師。

    我現在不用工作，每年靠著被動收入就可以過著不錯的生活，從20年前股息只有5萬元開始，今年2022年的股息粗估可以達到220萬元以上，而且往後還會逐年成長，我今天就要來分享我的存股故事。

    其實初入社會，我也像大家一樣，把股票當成是上下波動的金錢遊戲，每天短線當沖，不但會影響工作，最要命的是最後還賺不到很多錢，無法累積財富，最後我才知道，玩股票的人90%以上是賠錢的，大部分的投資人不管在多頭市場還是空頭市場，到最後都賠錢，我很納悶為麼會這樣，後來我發現了答案，那就是「摩擦成本」。

    所謂摩擦成本就是交易時必須付出的「手續費」和「證交稅」，大家小時候有玩過紙上大富翁遊戲就知道，遊戲中總資金是固定的，玩家和銀行的錢會流來流去，有人賺錢就會有人賠錢，這是「零和遊戲」，假設全台灣所有投資人都拿出固定的資金投入股市，投資大眾每天頻繁的買進和賣出股票時，金錢也會流來流去，但是有一部份會流向券商和政府，假設大家都不再把工作的薪水投入股市，整體股市的金資一定會減少，因為會一直流到政府和券商的口袋裡。

    這樣大家知道為甚麼賺錢的人是少數了吧，做莊的一定賺，就是政府和券商，而所有投資人玩到最後幾乎都是賠錢的。

    2021年全年上市櫃股票平均每日成交值為4613億元，全年證交稅收為2753億元，年增加1246億元、年增率為82.7%，這就是所謂的「負和遊戲」，手續費和證交稅都是投資人的摩擦成本，長期下來，政府和券商是一定賺錢的，至於其他投資人呢？就不好說了，而「正和遊戲」的規則就是長期持有公司股票，每年領股息，有些公司的股票甚至可以傳子傳孫，股息可以領好幾輩子。

    所以後來我才明白「買進股票就是擁有公司部份股權」這個道理，學習貫徹股神--巴菲特的「價值投資」和「長期持有」的精神，從17年前不斷投入本金買進股票，不斷累積更多的「股數」，我目前持有20幾家公司股票，成為這些公司的股東和老闆，這20幾家公司的所有員工每天努力幫我工作，幫我賺錢，公司賺錢之後，每年就會配發股息給我，我不理會股價漲跌，我就是靠著努力存股才能達到財富自由。

    那你說碰到災難事件股票下跌怎麼辦？就長期存股而言~~，你應該要歡迎股票下跌才對，因為你可以用更便宜的股價買進更多的股票，常常有人說我是因為運氣好，在2008前金融海嘯大跌的時候買進很多好股票，那我倒要反問大家，全台灣只有我一個人遇到2008金融海嘯嗎？為什麼只有我買進便宜的股票，而大多數人卻將股票賣在低點？那是因為絕大多數投資人都是短線投資，他們害怕股價下跌，而我是價值投資，我喜歡股價下跌。   

    我從2004年開始存股，存了四年到2008年遇上金融海嘯，我不但沒有賣股票，而且還一直努力買股票；後來我在2010年碰上歐豬五國倒債、2014年碰上中國大陸TRF風暴、2018年碰上中美貿易戰爭、2020年碰上百年難得一見的新冠肺炎…，上述事件都造成股票大跌，而我也都沒有賣股票，不只沒有賣，我還加碼了更多更多股票，因此20年來，我的股息收入才成長如此快速，原因就是我累積了更多好公司的股權，還有長時間的等待。

    走筆至此，大家還會說我運氣好嗎？從2008年到2020年所有全球性的災難大家都有參與，所以大家運氣應該都很好吧？！那現在俄烏戰爭造成股市大跌，你是該買股票還是賣股票呢？如果你現在買進好股票，等再過15年之後，你賺了很多錢，屆時又會有人說你是因為運氣好，碰上新冠肺炎和俄烏戰爭讓股票大跌，然後你買了這麼多股票？！

    最近有很多讀者跟我分享自己和父母輩長期投資幾檔股票賺大錢的故事，也有讀者跟我說他的母親在他小時候就幫他存股，幫她買進南亞股票，30多年下來，光股息就領了上千萬，也有投資人因為搬家重新開證券戶，經過十幾二十年之後，才發現舊的證券帳戶留下一些零股的股票，結果發現報酬率都非驚人，可惜的是只有零股，如果過去十幾、二十年可以存更多股票就好了，可惜時間過去就不再重來了。

    投資股票先設定目標最重要，假設你希望投資10年後或15年後或20年後退休，不用工作之後，就能每個月領10萬元收入（也就是1年120萬元，好像薪水一樣），你就不會在乎「市場先生」每天的報價，選擇幾檔獲利和配息都穩定成長的公司，股票下跌並不是風險，對我來說，每年股票市場只交易五天或者關閉五年，都沒關係，因為我所持有非常多的公司股權，這些公司每天都在幫我工作賺錢，我的股息不會因為股票市場沒開或者因為股價下跌而少領一塊錢，同樣的道理，你目前服務的公司就算沒有掛牌上市櫃，你的老闆每天也是照樣賺錢。

    人們在承擔風險時所犯的最大錯誤，就是沒有明確的目標，很多人甘冒風險，卻從未思考自己真正想要甚麼？沒有明確的目標的冒險最終以失敗收場居多，你必須先知道你想要甚麼？最後才能得到你想要的，如果你開車漫無目的駕駛，你最後會去哪裡？你自己也不知道！

    如今國家退撫基金瀕臨破產，薪資調漲幅度遠遠不及高通膨率，房價和房租高漲，再加上醫療進步，高齡長壽世代已經來臨，年紀大，身體病痛也在所難免，養兒防老的觀念也逐漸淡化，所以每個人都應該思考自己退休後的現金流來源，長期投資存股是一個可以思考的選項之一。

    有很多創業家都希望公司能越做越大、越來越強，也因為公司變大、營收獲利變強，EPS和配息不斷增加，股票就會一直上漲，但它不會每天漲，每年漲，存股的單位至少是五年或十年起跳，當你看看過去50年到100年台灣和美國的大盤指數不斷創新高就知道了。

     股神巴菲特（Warren Buffett）說：「如果必須懂得微積分或代數，才能成為很棒的投資者，那我可能得回去當送報生」，這意思是說，投資股票要賺很多錢其實不難，只要你有耐心，在這兒童節前夕，你也可以給你的小孩最棒的禮物，從小就幫他存股，20年之後，他就有留學基金和創業基金，這是不是非常棒呢？

    除了幫小孩存股之外，也要幫自己多存一點股票，根據Yahoo在2021年做的調查，發現受訪民眾準備退休的主要壓力來源為「財富」相關管理，近7成民眾認為自己準備的退休金不足，那麼到底需要多少錢才能安心開啟退休生活？調查結果顯示，需準備1135萬元才能安心退休，然而大家都知道貨幣會越來不值錢，由於通膨的關係，現在的1135萬元到了30年後可就沒有這麼高的價值了。

    目前退撫基金也瀕臨破產，將來勢必延長退休年齡，你願意工作到65歲或70歲以上嗎？複利的累積就是越早開始越好，只要你能在平均值以下的年齡提前退休，多一天就有多一天自由，所以這也就是華倫老師盡全力要鼓吹大家存股的原因了，不要當交易者，我們要當長期投資人，如果你的職業是股東，那就可以提前退休了！

    下表所示：以存到1000萬為目標，假設你想要在20年存到1千萬，股息一年可以領到40萬左右的話，在可以達到的泥畫報酬率10%~12%的情況下，從現在開始，你每個月只要存1萬元到13000元就可以了。

    人家說360行，行行出狀元，根據我個人的經驗，「存股」真的是最容易賺錢的行業呀！持有愈久，股息領得越多，存股數十年之後，如果你想要環遊世界或者買豪宅、買跑車，把股票賣掉還有資本利得，只要你有耐心，上述就不是夢想而已，祝福大家。

【華倫老師存股教室】適合族群：全年齡層，希望提前退休者。

【華倫老師存股教室】期許目標：存股 10 年 ~ 15 年，每年股息被動收入達到40萬~60萬以上。

四月微股力推出優惠活動

新訂閱輸入代碼：M2204 

『華倫老師存股教室』就享有首月85折優惠

存股需要「耐心」及「堅持」，如果想在 10 年、15 年後存到一筆孩子的創業、留學基金，又或者是自己的退休金，跨出第一步選擇好公司開始存股吧！數年後當你開始享受碩果時，你就會明白什麼是『慢慢來比較快』